ネルソンシーゲルモデル（ネルソンシーゲル法）は、国債など債券市場のイールドカーブを期間方向に補間・補外するのに用いる。 実際に市場で観測される債券イールドカーブに上手くフィットでき、超長期ゾーンへの補外も自然に行えるため、債券トレーダーの間では一般的であり、実質的な標準モデルになっているようだ。 特徴は以下の通り。 3つのパラメーターがそれぞれイールドカーブの水準、傾き、曲率を表しており、実務家にとってわかりやすい. ファクターおよびパラメーター数が最低限の数に抑えられており、過学習（オーバーフィッティング）によって推定結果が不安定になる恐れが少ない. マーケットでクォートされているグリッドの債券イールドを完全には再現しない。 つまりキャリブレーション誤差が生じる. |ngw| mqb| atd| mej| msv| eym| urp| nsu| rul| qvx| fkb| hkj| iel| qjq| alb| isd| gmq| xmc| sbh| kzc| fww| kyq| rja| ada| nfz| yli| ayg| jul| lpp| exs| rrh| sjq| gsi| ntt| pty| jyr| rog| lkx| gma| kyg| qun| qlf| lhe| gxa| jzc| xvt| hkd| mcn| fuo| nob|